Modelo 720: Declaración de bienes y derechos en el extranjero

El Modelo 720 es la declaración informativa de bienes y derechos situados en el extranjero que deben presentar todos los residentes fiscales en España cuando poseen activos fuera del país por importes que superan determinados umbrales. Creado en 2012 en pleno contexto de lucha contra el fraude fiscal y la fuga de capitales tras la crisis financiera, el Modelo 720 fue durante una década uno de los modelos más temidos por contribuyentes con activos internacionales.

El Modelo 720 no implica pago directo de impuestos: es una declaración puramente informativa, una "fotografía" anual de los bienes extranjeros que la AEAT utiliza para cruzar con otras declaraciones (IRPF, Impuesto sobre el Patrimonio, Impuesto de Sociedades) y detectar inconsistencias. Sin embargo, el régimen sancionador original era tan duro (sanciones de 10.000€ por dato omitido y posibilidad de imputar bienes no declarados como ganancia patrimonial sin prescripción) que el TJUE lo declaró desproporcionado en enero de 2022.

Tras la sentencia, España reformó el régimen sancionador del Modelo 720 pero mantuvo la obligación de presentarlo. Hoy el Modelo 720 sigue siendo obligatorio para residentes fiscales con bienes en el extranjero por encima del umbral, con sanciones más razonables pero con la importante salvedad de que el no declarar puede llevar a la imputación de los bienes como rentas no justificadas en el IRPF si se descubren posteriormente.

La obligación de presentar el Modelo 720 recae sobre los residentes fiscales en España (personas físicas o jurídicas) que a 31 de diciembre del año anterior poseían bienes en el extranjero por valor superior a 50.000€ en alguna de las tres categorías definidas por la norma. La clave es la residencia fiscal: un autónomo que se traslada al extranjero y deja de ser residente fiscal en España deja también de estar obligado al Modelo 720 por los bienes que ya estén fuera.

• Personas físicas residentes con bienes en el extranjero superiores a 50.000€ en alguna categoría.
• Sociedades, empresas y entidades con residencia fiscal en España que tengan activos en el extranjero.
• Titulares, representantes, autorizados, beneficiarios de cuentas en el extranjero, aunque no sean propietarios económicos.
• Titulares reales (controlan más del 25% de la entidad titular) de bienes situados en el extranjero a través de estructuras societarias.

Un caso especial frecuente: ciudadanos extranjeros que se han trasladado a España y son residentes fiscales aquí, pero mantienen cuentas, inmuebles o inversiones en su país de origen. Si esos activos superan los 50.000€ por categoría, están obligados al Modelo 720 aunque sean bienes anteriores a su llegada a España.

El Modelo 720 se divide en tres bloques independientes. Para cada bloque hay que comparar el valor total con el umbral de 50.000€. Si superas el umbral en un solo bloque, debes declarar ese bloque completo (no solo los bienes que superan el umbral individual).

Detalle importante para la Categoría 1 del Modelo 720: hay que indicar tanto el saldo a 31 de diciembre como el saldo medio del último trimestre. Si en algún momento del año la suma de saldos superó los 50.000€ aunque a 31 de diciembre estuviera por debajo, también hay que declarar.

Las criptomonedas y activos digitales en exchanges extranjeros NO van en el Modelo 720: tienen su propia declaración en el Modelo 721, creado específicamente en 2023 para criptomonedas.

El 27 de enero de 2022, el Tribunal de Justicia de la Unión Europea dictó una sentencia histórica declarando que el régimen sancionador español del Modelo 720 era contrario al derecho comunitario por desproporcionado. Tres elementos concretos del Modelo 720 quedaron afectados:

1. La imprescriptibilidad de la obligación tributaria sobre los bienes no declarados (la AEAT podía reclamar sin límite temporal).
2. La sanción del 150% sobre las cantidades no declaradas en el Modelo 720, aplicable como ganancia patrimonial no justificada.
3. Las sanciones formales de 5.000€ por dato omitido, con mínimo de 10.000€ por declaración no presentada.

Tras la sentencia, España aprobó la Ley 5/2022 que reformó el régimen sancionador del Modelo 720 adaptándolo a los estándares de los modelos informativos generales (sanciones proporcionales en función del impacto real, respeto a la prescripción tributaria de 4 años). La obligación de presentar el Modelo 720 permanece, pero ahora con un régimen sancionador similar al de otros modelos informativos.

El régimen sancionador del Modelo 720 tras la reforma de 2022 aplica las sanciones generales para declaraciones informativas: 20€ por dato omitido, con un mínimo de 300€ y un máximo de 20.000€. Estas cuantías están en línea con las sanciones de otros modelos informativos como el 347 o el 349.

La parte más delicada del Modelo 720 sigue siendo la posibilidad de imputación de bienes no declarados como ganancias patrimoniales no justificadas en el IRPF si la AEAT descubre los bienes posteriormente. Esta imputación ya no es "imprescriptible" tras la sentencia TJUE (prescribe a los 4 años como cualquier obligación tributaria), pero sigue siendo aplicable dentro del plazo de prescripción.

En la práctica, esto significa que si tienes bienes en el extranjero superiores a 50.000€ y no los declaras en el Modelo 720, y Hacienda los descubre dentro de los 4 años siguientes, te imputarán los bienes como ingreso del ejercicio del descubrimiento, con cuota del IRPF a tipos marginales (hasta el 47%) más sanción del 50-150% del impuesto. Eso sigue siendo un riesgo muy elevado, así que la recomendación general es presentar el Modelo 720 cuando aplica.

Hasta 2023, las criptomonedas alojadas en exchanges extranjeros generaban dudas sobre si entraban en el Modelo 720 o no. La AEAT resolvió la cuestión creando un nuevo modelo específico, el Modelo 721, exclusivo para monedas virtuales situadas en el extranjero. Desde su creación, las criptomonedas NO van en el Modelo 720.

• Modelo 720: cuentas bancarias, valores, fondos, seguros, inmuebles, derechos sobre inmuebles. Umbral 50.000€ por categoría.
• Modelo 721: monedas virtuales (Bitcoin, Ethereum, todas las criptomonedas) en exchanges extranjeros (Binance, Coinbase, Kraken, etc.). Umbral 50.000€.
• Modelo 172/173: si los activos cripto están en exchanges españoles, no van al Modelo 721 ni al 720: el exchange español ya informa a Hacienda mediante los Modelos 172/173.

Caso típico: un autónomo con 30.000€ en cuentas extranjeras + 25.000€ en cripto en Binance. Para el Modelo 720, las cuentas (30.000€) no superan el umbral, así que no aplica. Pero para el Modelo 721, los 25.000€ en cripto tampoco superan los 50.000€. No tendría que presentar ninguno de los dos. Si las cuentas pasaran a 55.000€, presentaría solo el Modelo 720 por las cuentas (categoría 1).